20万闲钱如何理财 （不卖课不卖东西纯分享） 有点小钱，不知道咋办？

有点小钱，不知道咋办？

可能是目前中产最难的问题之一了。别和我说股票、基金、银行理财。。。

先不说印钞机哗啦啦之下，存款又贬值了多少；也不说股票基金遭遇疫情下的经济动荡，又亏损多少；就说说这买银行理财产品，也是处处坑，一个错眼即让人亏损大几千，股票亏，基金亏，理财都能亏， 让人不得不服啊。。。

今天就说一个话题，有20万闲钱的普通人，能跑赢通胀，让自己过的稍微舒服点吗？钱到底放哪里才安全？

这是一个当下值得研究的问题，也与中产们跑赢通胀的需求切身相关。为此，我找了很多人，也看了很多产品，结合老韭菜的一些经验总结了一些点，希望能给大家理财提供些思路。主要内容如下:

理财避开4大坑，远离亏损

五大必备常识，心中有数

手把手教你做一份20万理财规划

由于文章非常长，建议你收藏再看。你也可以选择自己感兴趣的部分阅读。

理财理的不是钱， 其实理的是认知和自己的心。

01 理财避开4大坑，远离亏损

要是知道我将来会死在哪里就好了，那我将永远不去那个地方。

这是查理•芒格的原话。作为巴菲特的金牌合伙人，芒格是当今最厉害的投资家之一。他曾多次在公开讲话中提及“避坑”的重要性，并于巴菲特携手实现了伯克希尔的投资神话。那对我们普通人来讲，只要避开了那些大坑，差不多也就成功百分之八九十了。

大坑1：盲目相信大V

现在无论是刷抖音还是视频号，到处都充斥着各种理财软广。标题几乎长一样：

“月薪 2000，理财 3 年，轻松存下 20 万！”

“工作 5 年，靠理财攒下 100 万！”

“你之所以穷，是因为你不理财！”

……

这些字里行间，无不传递着一种学了理财就能暴富，不学理财活该穷一辈子的气息。

互联网最不缺的就是人，这种广告虽然简单粗暴，但却行之有效。它放大了你对“穷”的厌恶，刺激你对“躺赚”的渴望。

掌握必要的理财技能固然重要，但对收益抱有不切实际的幻想，寄托于通过稀薄的理财知识来实现财务自由，往往易成为被收割的对象。

也有不少人仅凭大 V 一句话“这个有投资价值”、“那个要重点关注”，连最基本的理财知识都不了解，就抱着稳赚的信心入市。

最后，不但亏了本金，连心态都崩了……

千万不要把安全感建立在别人身上！如果想赌钱，不如直接去澳门好了。

大坑2：只看收益不看风险

这张图叫做「投资金字塔」，列举了市面上常见的各种投资品，从金字塔底部到顶尖，越往上走风险越高。

定期存款也是一种投资品哦，只是利率比较低罢了

通过这张图，你可以非常直观的发现，只要是投资就存在风险，只是风险大小不同而已。其次是投资品虽多，但不懂的就不要碰！

除此之外，在任何投资前，都须谨记三角法则：任何一个投资，都无法同时兼顾流动性、安全性、收益性。

收益性：就是你投资赚多赚少的问题。

安全性：说的是本金有没有可能亏损。

流动性：即变现的能力，急需用钱能不能顺利卖出。

所有人都希望理财收益高、能保本，还能随时能把钱取出来，可这种完美的理财根本不存在。

举几个例子你就明白了：

余额宝：同时兼具了高流动性（赎回方便）和安全性，但是收益很低。

活期存款：安全性、流动性都很好，但是收益极低。

股票：兼具高收益性和流动性（卖出方便），但安全性低，亏损的风险大。

年金险：虽然安全性高（可以保本），但流动性差，长期收益只能说稳定。

投资房产：安全性好（房子不会凭空消失），但是流动性较差（不能随时卖出），收益不确定（有高有低）。

世上没有免费的午餐，高收益的背后一定是高风险。那有人问，什么样的风险才算是高风险呢？

银保监会主席郭树清说过，理财产品收益率超过6%就要打问号，超过8%很危险，超过10%就要做好损失全部本金的准备。

因此，要对理财产品进行谨慎的评估，看见高收益背后的安全风险，这是你理财的前提。

大坑3：理财随心所欲，无规划

在理财之前，你还得想清楚几个问题：这笔钱拿来干嘛？什么时候要用？具体要多少金额？只有这样才不至于来来回回走弯路。

大家也可以参考“标准普尔家庭资产配置图”：

每个家庭的情况都不一样，所以我不建议大家直接套用上图的配置比例，而是重点参考它的分散配置理念，学会“把鸡蛋都放在不同篮子里”。

如图所示，这种方法把钱分为 4 份，每一份都有自己的用处：

要花的钱：家庭日常开销中随时要用的钱，相当于应急账户。

保命的钱：买健康类保险的钱，比如医疗险、重疾险、意外险等。

稳健升值的钱：这部分钱追求安全稳健，可以选择配置低风险产品，如存款、年金险等。

生钱的钱：可以用来买股票、基金等，博取高收益，但风险也更高。

通过这样一个组合，能让我们的理财更稳健，进可攻退可守，不至于在阴沟里翻船。

当然，如果你还年轻，就建议再分一份自我投资的钱。用来干啥呢？投资学习，增强自身竞争力，拔高人生价值。

大坑4：盲目购买银行理财

2018年的资管新规后，保本保收益的产品已经不存在了，银行理财产品也可能会出现亏损。

去年就出现过银行理财爆雷事件。

银行理财产品一般分为5个等级：

谨慎型（R1）、稳健型（R2）、平衡行（R3）、进取型（R4）、激进型（R5）

R3级以上的理财产品都有本金亏损的可能，

如果投资这类理财产品，等于把钱给银行，让银行代替我们投资高风险投资品。

这个理财的坑，很多人踩得莫名其妙，明明是很安全的银行，也不安全了？！

所以，赶快快醒醒吧~~

一是要看清楚风险提醒，选择自己能承受的产品；二是说明书中有霸王条款的产品，尽量别碰；三是小心隐藏的费用。

想必大家都听过这句话，“你不理财，财不理你”，这句话后其实还有一句话——“你若盲目理财，财就要离开你”。避开以上四个大坑，我想你已经赢在起跑线了。

02 五大必备常识，心中有数

不搞懂底层逻辑，普通人永远只能当韭菜。理财有哪些必须要知道的干货呢？下面这部分内容我觉得大家都该做到心中有数。

1、投资的目的是为了抵御通胀，理财的目的是让自己有钱可花

讲一个真实的故事。

1977年的时候，有个汤婆婆在银行存了400块钱，2010年的时候她把钱取出来，合计835.2。如果单看收益，投资赚了一倍。但是1977年400块钱可以买50多瓶茅台酒，到了现在只能买半瓶。

现在把钱存银行，固然能保持资产的流动性和稳定性，但是通胀就像温水煮青蛙一样，我们没有感知。我们的感觉可能就是，现在一天三顿猪肉豁开吃，慢慢地变成一天吃两顿，最后发现一天一顿也吃不起了，想去补救的时候就来不及了，你的购买力已经丧失了。

因此，投资的目的不是为了现在骑电动明天开宝马，而是现在买得起的电动未来依然还能买得起同等品质的电动车。

2、正常的理财分别能赚多少？

面对高收益的诱惑，普通人很难不心动。有时候无法控制内心的贪婪，是因为我们不知道合理的收益是多少。

通过分析各种理财的历史数据，这里给大家一个参考：

收益越高，风险越高，那些号称无风险每年赚 10% 的投资，大概率是骗局。

如果你是理财新手，应该优先考虑如何保住本金。

股神巴菲特就曾经说过：

投资最重要的三件事，一是保住本金，二是保住本金 ，三是记住第一点和第二点。

投资既要心怀梦想，也要脚踏实地。不管我们有多想赚钱，也无法脱离客观规律。

3、正确认识复利效应

有一张图，大家一定不陌生，这图用在自我成长和投资上都没毛病。

点击图片，查看大图

这张图，其实就是复利。

复利俗称利滚利，本金和利息作为下一年的本金，产生新收益。

因此理财产品中的一些具有复利效应的包括：

1.定期存款：定期存款是一种常见的银行理财产品。存款期限越长，利率就越高，同时利息也会根据存款期限的不同而进行复利计算。

2.基金：基金是一和可以投资股票、债券、货币市场等各种资产的投资产品。通过基金，投资者可以间接地持有多种资产，从而获得更稳定的投资回报。基金的收益率也是基于复利计算的，因为基金在不断的投资和赎回中会重新计算基础资金。

3.股票投资：股票投资可以获得股息和资本收益，而股息也可以用于再投资，产生复利效应。此外，如果你持有股票并获得股息再投资，这些股票的价值也有可能增长。

4.养老保险：养老保险通常是长期的投资，保险公司会将你的保险费投资到各种资产中，并按照一定的复利计算方式进行回报，这种计算方式可以提高你的收益

与单利相比较，复利时间越长，收益越高。如果本金10万，利率 3.5%，十年内收益差别不大，而如果将时间拉长到 50 年，复利拿到的钱，比单利多了一倍。而且这只是投入 10 万的情况下，本金越大，差距也会更大。

所以说，时间是复利最好的朋友，理财产品中的大多数都有复利效应，投资者应该认真研究不同的理财产品，了解它们的收益计算方式，并选择最适合自己的投资产品来实现复利效应。

4、认识常见的投资方式：股票、基金和保险

对于这三者不太清楚的，我和大家讲讲这些投资的简单逻辑。（如果你已经知道，就可以跳过这部分）不敢说很完善，但会尽量提及一些要点。

◼ 基金：

基金的名称一般由三个部分构成：公司名称+投资方向/基金特点+基金类型+(基金代码)，详细的可以看下图。

首先我们要知道同样的基金名称，虽然后面用不同的字母做了区分，但是仍然是同一只基金，基金的规模、持仓、基金经理等都是一模一样的。

根据投资方向的不同分为不同种类：

大部分钱用来投资股票的就是股票基金，大部分钱用来投资债券的就叫债券基金。

因为属性不同，债券本身风险更低，所以债券基金风险也比较低；股票基金的风险是比较高的，因为本质上还是在买股票。

股票基金又包含被动投资的指数基金（一般含关键词“指数”）和主动投资的主动股票基金（一般含“优选”、“价值”、“灵活”、”量化”等关键词）了，某宝首页经常推荐的就是这种基金，你买了它就相当于买了基金经理帮你选好了一篮子股票。

主动型是盈赢是亏，要看这个基金经理选的怎么样了……

我们讲价值投资的核心是「低买高卖」，在股票价格低的时候买入、价格高的时候卖出，经济不景气的时候正是投资的好机会。

如果觉得研究股票麻烦，可以买入一些指数基金。只要经济未来持续向好，长期回报（ 5-10 年）一定是不错的。

◼股票

股票收益大致可以分为两个方向：

一个是股东分红。只要公司有盈利，那盈利中就有一部分钱是属于股东的。

另一个就是「低买高卖」带来的收益。

有效市场假说认为「价格是合理的」，即公司的股价反映了公司的价值。

但事实上，某些因素会导致价值被低估或高估，投资者可以在股价低于公司价值时买入，在股价高于公司价值时卖出，从而获取中间利润。

听起来有点抽象，那就举个例子：

比如说，二牛花100块钱买了一份转基因大米供货商的股票。

突然有一天，有人声称「转基因大米会致癌」，于是所有超市的转基因大米价格暴跌，从原来的10块钱一斤（我编的）跌到5块一斤，你愿意花 5 块钱买吗？

又过了一段时间，南方大水米价暴涨，又有专家辟谣说转基因大米是安全的的，于是转基因大米价格上涨到 15 块钱一斤，你愿意花 15 块钱买吗？

价值投资的基本原理就是上面的逻辑。

如果你知道大米是一种必需品，转基因大米目前并没有证据表明能致癌，那你会不会趁低价时买入股票呢？

换做是公司，很多人就不懂这个道理了，转基因大米（股票）涨价的时候他们觉得「涨价这么快一定是好东西」，价格下跌的时候又恨不得赶紧卖掉。

想一想，某金融 APP 是不是经常在首页给你推荐 「最近 1 个月涨幅XX」的股票/基金呢？（高点买入你很可能就亏了）

要判断这支股票该不该买，是需要做很多功课的。

比如说要判断一个行业的发展情况，因为有的行业相比其他行业更容易赚钱。

有的公司一段时间低迷，一段时间发展不错；要去读公司财报，看它的主营业务、商业逻辑、盈利能力等等。

还要看它的护城河，看赚钱能力是否可持续，是开两天就倒闭了还是能长期存活。

彼得·林奇说投资股票是「艺术、科学与调研」的结合，只分析财报、只看行情或者仅凭直觉都难以取得好的收益。

◼保险

保险有很多种，今天主要说2种相对稳的保本增值产品：年金险、增额寿险。

1.年金险

年金险是个大类，一般分为定期年金（快返型年金、教育金等）、终身年金（养老金等）。

定期年金：

字面意思，只保障一段时间（如10/20年），有点类似银行定期存款，用作短期理财。

一般在第5年开始领钱，保障期结束通常还有满期金。

教育金有点区别，一般只能给孩子买，然后约定一个期限领钱（如孩子成年18岁），其他和普通定期年金差不多。

部分定期年金产品还会捆绑一个万能账户。

该账户能产生额外收益，不固定，但有保底收益，如1.75%、3%等，

很多人买年金险就栽在这里，代理人介绍收益时，大多只会说最高收益（如6%/7%），不会说保底收益，遇到要留个心。

终身年金：

即能保一辈子的年金险，典型产品就是商业养老金。

类似社保中的养老保险，交多少钱，交多久，什么时候开始领，领取多少钱，都会提前约定好。

举个例子：

老王40岁时买了一份养老金，约定好每年交1万，交10年，60岁开始领，每年领取4000块，一直能领到去世。

但在40-60岁间不能提前领钱，即便60岁后，只能每年固定领4000，多领少领都不行。

所以投保养老金只能是为了养老，要做好几十年内都不会动用这笔钱的心理准备，没养老需求就别买养老金。

增额寿险

简单说明下：

投保增额寿险可以理解为在保险公司开一个银行账户，保单的现金价值就是账户里的钱，每年能复利增长，

我们可以通过加保（存钱）或减保（取钱）来使用这个账户。

只要现金价值不低于保险公司规定的最低标准（一般来说就一两千块钱），就可以随时减保。

收益固定且安全。

它把复利增长写进了合同条款（没有保底收益那种套路）。

某款增额寿险的保险条款

加上没啥限制的减保，使得增额寿险会比年金险灵活些。

但不管是年金险和增额寿险，它们的收益都有保障，白纸黑字写在合同，且都是在保本的前提下进行增值。

当然，这类产品因为安全有保障，所以收益是比不上股票、基金等理财产品。

如果冲着短期赚一笔大钱，就别买这类理财险，绝对绝对达不到你的预期。

5、资产配置：鸡蛋不放一个篮子里，那该怎么放？

“一个成功的投资者，85%归功于正确的资产配置。”

——诺贝尔经济学奖得主威廉·夏普

“标准普尔家庭资产象限图”是目前公认的最合理稳健的家庭资产分配方式。

国外的权威评级机构标准普尔( & )，在调研了全球10万个资产稳健增长的家庭后，分析总结出他们的家庭理财方式，并得出“标准普尔家庭资产象限图”：

标准普尔家庭资产象限图把家庭资产分成四个账户，这四个账户的投资目标、预期投资时长与资金到期用途各不相同，对应了不同的资金投资场景。

如果同时拥有这四个账户，并按照固定合理的比例进行分配，可以争取让家庭资产更好地实现长期、持续、稳健的增长。

在了解了基础理论后，一起来详细地看这四个账户对应的“四笔钱”到底是如何划分的。

❶“要花的钱”——活钱账户

一般占家庭资产的10%，为家庭3-6个月的日常开销费用。

特点：流动性好、随取随用、短期消费，3—6个月的生活费。

配置：由于需要随取随用，除了银行活期存款，可以配置低风险、高流动性

的现金管理类理财产品或货币基金，以保障家庭短期花销和应急支出。

❷“保命的钱”——应急账户

一般占家庭资产的20%，为应对突发紧急情况的救命钱。

特点：专款专用，对未来不确定的重疾等大额开支做好保障。

配置：可以配置一些医疗险、意外险、重疾险、寿险等品种。

❸“投资的钱”——投资账户

一般占家庭资产的30%，为家庭创造收益。

特点：有具体用途但无需随时动用，可以为家庭资产创造收益的资金。

配置：可在自身风险承受能力范围内合理配置股票、基金、权益类理财产品、房产等风险较高的资产，构建投资组合，并通过长期持有来降低整体风险。

❹“求稳的钱”——发展账户

一般占家庭资产的40%，为保障家庭成员的养老、子女教育等用途，长期看一定会用到，并需要提前准备的钱。

特点：风险较小，波动较小。

配置：以债券、信托、分红险保险、子女教育金、养老类型基金等为主。也可以购买大额存单，并适当配置风险较低的固收类理财产品或债券型基金，以实现资产的稳健增值。

上述四笔钱，为我们分类了就医、教育、养老等多个投资需求场景，我自己也是基于上述理论，根据不同的场景，结合实际需求，构建了一个资产配置组合，它是相当灵活的人，适用性也比较高。

03 手把手教你做一份20万理财规划

“如果你没找到一个当你睡觉时还能挣钱的方法，你将工作到死。“——巴菲特

一个人要做理财规划的因由，上面已然辛辣揭示。

我给大家一个简单的20万理财规划的示例，但你需要在具体操作时根据自己的实际情况进行调整。

土小匪今年 35岁，已成家，有一子，目前在深圳一家互联网公司做运营，月薪 1.8 万。目前拥有个人存款 20 万。

不过，对于理财，他一直没多大概念，所以 20 万存款全部放在余额宝中。如今余额宝的利率越来越低，他想知道，有没有更好的办法打理这 20 万？

第一步：确定理财目标

土小匪目前阶段没有大额支出需要，但15年后孩子上大学，20年后又自己要退休养老，可能有大额支出需求。

第二步：了解自身财务状况

土小匪年收入21.6万元，余额宝中有20万元存款，没有负债，但未来预计有大额支出，需要一定的存款。

目前，他每个月花在房租、日常生活上的钱，平均 6600 元左右，半年的花费大约是 4 万。土小匪的财务状况梳理如下：

第三步：确立具体的理财规划

在正式配置理财之前，土小匪做了一次“风险承受能力测试”，结果是“稳健型”，愿意承受市场的平均风险，希望获得比较稳健的投资收益回报。下面我们来配置理财产品：

1.建立紧急备用金：

将3-6个月的生活费用作为紧急备用金，存放在一个低风险、易于取款的账户中。例如，你可以将5万存入银行活期存款账户。

根据土小匪的财务状况，他半年的花费大约是 4 万。那他就可以将这些钱可以放入余额宝中或短期低风险银行理财中，作为应急账户。

2.投资保险作为杠杆抵御风险：

罗翔说：“人生唯一确定的就是不确定的人生。”

没有保险，辛辛苦苦积攒的钱包，可能随时因为一场大病、一次意外而变薄升值消失。

因此，每个人都应该尽可能配置保险，必要的保险能帮大多数人转移因病或者意外致贫的风险，从根本上保证自身尤其是中产阶级的财务安全。

不过，保险也不是越多越好，每个人在选购保险时都应该确定：在自己能力范围内选择最需要的性价比最高的产品。（当然如果你很有钱，也可以无视这句话）

我把不同人群需要的保险总结如下：

购买时要注意，总保费一般不要超过年收入的 10%，以免影响生活质量。

土小匪因为长期加班也遗留了一些身体问题,比如腰酸背痛、抵抗力低，为了避免大额看病花销和其它不可预估的意外事件，他选择购买了如下产品：

3.投资低风险理财产品：

剩余的13-14万可以投资理财产品，其中10万用来配置低分险理财产品，例如定期存款、货币基金、国债、储蓄险等。

目前各低风险理财收益情况如下：

银行定存：一般三年或五年存款利率在 2.65% 左右，3 年期大额存单利率为 3% 左右。

国债：目前最新的 3 年期储蓄式国债利率为 2.513%，5 年期利率为 2.681%。

储蓄险：分为年金险和增额终身寿。前者一般需要持有二三十年，复利收益率才能达到 3.5%；而后者最快只需要七八年，就能有接近 3.5% 的复利收益率。

一般而言，如果有五年以上长期储蓄需求，增额终身寿更合适。当然，如果是短期储蓄，也可以选择银行定存与国债。

比如土小匪剩下 14 万，这笔钱短期内不会用到。由于偏好中低风险，更求稳，所以将其中的 10 万划入稳健增值账户（6万买五年期国债，2万存余额宝，2万买增额终身寿）。

4.投资挣钱的钱——非货币基金和股票：

如果你有投资经验并目承担一定的风险，可以考虑将一部分资金(比如5-8万)投资于基金和股票市场。投资基金和股票需要研究市场和公司的基本面，选择有潜力的公司进行投资。

但这类账户要控制占比，这部分钱既要赚得起，也要亏得起，无论盈亏对个人或家庭都不能有致命性的打击，这样才能从容抉择。

土小匪考虑到自身的性格和需求，余下的 5.55万，他选择了分十二个月进行指数基金定投，相当于每月投入 3000 元，如果长期持有，大概率能得到年化 8% 以上的收益。

这样下来，土小匪的整个理财方案如下：

综上，这四个账户好比一支球队，互相搭配，有攻有守，可以作为大多数人科学理财的第一步。

当然，每个人情况不同，具体如何配置各部分比例，还要结合个人目标、性格、年龄、所处人生阶段等综合考虑。

最后的话：

最后要补充的是，做理财规划不是一劳永逸的，建议至少每年都要回顾一次、灵活变通。

比如说，定投基金 10 年正好碰上大牛市，提前攒够了孩子的教育金。

这时候就没必要继续冒险，把钱转到低风险的银行理财就好了。每年多出来的收益，还可以奖励自己，例如出国玩一下。

当然，也有可能遇到熊市，理财目标没有达到时间进度。

这种情况就要考虑，是否要把资金转入更稳固的投资账户？还有预算来增加投入？理财目标是否可以延期？还是选择收益和风险更高的产品，豪赌一把？

了解完理财规划的一些常识和方法后，你有收获吗？

理财没有标准答案，方法也总比问题多，如有疑问欢迎留言~

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可以私我聊聊天~